FIRE означава финансова независимост и ранно пенсиониране. Идеята е чрез висока норма на спестяване (често 40-70% от дохода) и инвестиране да се натрупа капитал, чиято доходност покрива годишните разходи, така че работата да стане избор, а не необходимост. Целевата сума често се изчислява като около 25 пъти годишните разходи, базирано на популярния ориентир за безопасно теглене от около 4% годишно.
Съществуват варианти: Lean FIRE (скромен начин на живот с по-малък капитал), Fat FIRE (по-висок стандарт с по-голям капитал) и Coast FIRE (достатъчно инвестиции рано, които сами нарастват до пенсия). FIRE изисква дисциплина, контрол на разходите чрез личен бюджет и дългосрочно инвестиране, обикновено в широко диверсифициран портфейл.
Пример
Човек с годишни разходи 24 000 € се цели да натрупа около 600 000 € инвестиции (25 пъти разходите). При теглене на около 4% годишно това дава около 24 000 €. Това е ориентир, а не гаранция — реалните резултати зависят от пазарите и инфлацията.